DLA Piper biträder Stillfront Group AB i samband med förvärvet av Storm8, Inc. och i samband med säkrande av ny finansiering

DLA Piper har biträtt Stillfront Group AB (publ) ("Stillfront"), en global marknadsledare inom free-to-play online spel, i samband med dess förvärv av Storm8, Inc. ("Storm"), för en initial köpeskilling om 300 miljoner USD, på kontant och skuldfri basis, vilken betalades delvis kontant och delvis i nyemitterade aktier i Stillfront. Storm8 är en ledande en ledande mobil genremix-spelutvecklare med huvudkontor i Kalifornien. I samband med förvärvet av Storm8 har Stillfront inhämtat 1,3 miljarder SEK innan transaktionskostnader genom en nyemission av aktier i Stillfront som riktats till svenska och internationella institutionella investerare, framgångsrikt emitterat 500 000 000 SEK av ytterligare obligationer under sitt existerande 2019/2024 seniora icke-säkerställda obligationslån med ett ramverk om SEK 1 000 000 000 samt säkrat en ny revolverande kreditfacilitet om 1 600 miljoner SEK med en löptid om 3,5 år från Nordea Bank Abp, filial i Sverige och Swedbank AB (publ).

DLA Pipers team bestod av deltagare i såväl Sverige som USA. Teamet leddes av Stockholmbaserade Peter Ihrfelt, Peder Grandinson, Emma Norburg och Carl Schwieler, tillsammans med USA baserade Tami Howie, Rick Marks, Kristen Bandura, Charles Bell och Nia Brown. Carnegie Investment Bank AB (publ) agerade finansiell rådgivare i samband med förvärvet och Sole Global Coordinator och Joint Bookrunner i samband med nyemissionen och Nordea Bank Abp, filial i Sverige och Swedbank AB (publ) agerade Joint Bookrunners i samband med nyemissionen. I samband med emissionen av ytterligare obligationslån agerade Carnegie, Nordea och Swedbank Joint Bookrunners.

Läs mer här:

https://www.stillfront.com/en/stillfront-group-completes-the-acquisition-of-storm8-inc/

https://www.stillfront.com/en/stillfront-group-acquires-storm8-inc-and-raises-new-financing/